全国服务热线:020-88888888

热门关键词:
您的位置: 主页 > KOK体育平台动态 > 公司资讯 >

KOK体育平台动态

咨询热线

020-88888888

中自环保IPO:股权纠纷或成实质障碍!涉嫌欺诈

作者:admin时间:2021-06-25 17:48 次浏览

信息摘要:

2021年6月28日下午14时,上交所科创板上市委员会将召开2021年第44次上市委员会审议会议,届时将审核中自环保科技股份有限公司(以下简称:中自环保或公司)科创板IPO申请。保荐人(...

  2021年6月28日下午14时,上交所科创板上市委员会将召开2021年第44次上市委员会审议会议,届时将审核中自环保科技股份有限公司(以下简称:“中自环保”或“公司”)科创板IPO申请。保荐人(主承销商)为申万宏源证券承销保荐有限责任公司,审计机构为信永中和会计师事务所 (特殊普通合伙)。

  据招股书披露,中自环保是一家专注于环保催化剂的研发、生产和销售的高新技术企业,是我国移动污染源(机动车、非道路机械、船舶等)尾气处理催化剂领域的少数主 要国产厂商之一,并积极探索其技术在氢燃料电池电催化剂等新能源领域的应用。公司目前的主要产品是应用于各类天然气车、柴油车、汽油车和摩托车尾气处理的催化剂,以催化单元的形式或将催化单元及其他器件封装于金属外壳中后以封装成品的形式进行产品销售。

  《华声财报》研读相关招股书后发现:中自环保实际控制人陈启章(以下简称:“实控人”“第一大股东”或“陈启章”)与原第二股东成都金智百业源股权投资基金合伙企业(有限合伙)(以下简称:“金智百业源”或“原第二股东”)存在股权权属之争。陈启章涉嫌违反《中华人民共和国民法典》(以下简称:《民法典》),以欺诈形式回购金智百业源的股权,股权回购合同或可撤销,股份权属纠纷或构成IPO实质障碍。

  据招股书披露,中自环保前身为四川中自尾气净化有限公司(以下简称:中自净化),成立于 2005 年 7 月 15 日,由中自科技、川大科技园、陈耀强出资设立,设立时注册 资本 500 万元。

  2013 年 10 月,中自净化增资 529.83 万元,金智百业源以 4750 万元的对价认缴中自净化新增注册资本 503.34 万元,出资方式为货币,价格约为 9.44 元/股出资额,并因此成为中自净化股东第二大股东。根据《补充协议》相关约定, 因中自环保未能在约定时间内完成相应业绩,亦未在约定时间内实现上市,陈启章需依约履行回购义务,由陈启章或其指定方受让金智百业源持有的中自环保相关股份。

  2018 年 11 月 30 日,陈启章与金智百业源签订《协议书》,就陈启章应支付金智百业源股权回购款相关事宜进行了补充约定,确认“回购金额=投资本金×(1+n×12%/365)-投资期间甲方自公司取得的股息红利(如有)-乙方已支付的现金”。

  2020 年 4 月 3 日,经双方对股份回购事宜达成合意并对回购价格重新协商一致,金智百业源与陈启章签署了《中自环保科技股份有限公司股份股份回购协议》及《中自环保科技股份有限公司股份回购协议的补充协议》,协议约定:金智百业源将其持有的中自环保 200.5782 万股股份转让给陈启章,转让价格为 13.87 元/股。

  2020年9月9日,金智百业源向成都市仲裁委员会提起仲裁,要求撤销其与陈启章于2020年4月签署的《中自环保科技股份有限公司股份回购协议》及《中自环保科技股份有限公司股份回购协议的补充协议》,理由系中自环保以欺诈手段使其在违背其真实意思表示的情况下订立的合同。陈启章向成都市仲裁委员会提起仲裁,认为相关回购义务已履行,请求金智百业源解除对陈启章、陈翠容持有的中自环保315.9万股股份的质押登记手续。

  金智百业源提起诉讼基于的事实和理由:“2020 年 1 月 3 日、7 日、15 日, 被告中自环保三次通知原告,于 2020 年 1 月 21 日召开股东会,拟增资 455 余万股,增资价格 13.87 元每股;并于 2020 年 3 月 3 日再次要求原告盖章,确认本次股东会决议内容,并强调用于工商备案。但被告 2020 年 5 月 28 日向公司登记机关备案的资料显示,“2020 年 1 月 21 日股东会”决议的增资价格为 21.94 元每股。被告还实施了其他干扰原告判断股价的欺诈行为。2020 年 4 月 3 日,第三人陈启章与原告签订股权转让协议,由第三人陈启章及其指定公司,以 13.87 元每 股价格受让原告 503. 34 万股股权。被告的行为让原告直接损失 4062 KOK体育APP下载万元。”

  2020 年 9 月 21 日,成都仲裁委员会向陈启章送达“(2020)成仲案字第 1624 号”《答辩通知书》,确认受理该案;2020 年 12 月 15 日,成都仲裁委员会对该案进行了开庭审理;并于 2021 年 1 月 27 日进行了二次开庭审理,就中自环保是否存在故意隐瞒真实增资价格、财务数据等问题进行了进一步的补充审查。

  2020年12月15日,中自环保与金智百业源的仲裁案开庭审理。不过中自环保的IPO计划似乎未被此事打断,3日后中自环保的科创板招股书披露,上述案件裁决结果自然也被披露为未决事项。

  2021 年 4 月 28 日,金智百业源向四川省成都市中级人民法院提交《民事起诉状》,请求判令被告中自环保科技股份有限公司赔偿原告经济损失 4062 万元,并承担诉讼费。本次诉讼的核心事实和理由与前述第 1624 号仲裁案件高度 重合。公司已于 2021 年 6 月 2 日向四川省成都市中级人民法院正式提出管辖权异议的申请。截至招股说明书签署日(2021年6月17日),本案尚待仲裁庭作出裁决。

  2020 年 4 月 3 日,金智百业源与陈启章签署了《中自环保科技股份有限公司股份回购协议》,协议约定:参考中自环保于 2019 年 12 月底完成的 B 轮融资的增资价格 13.87 元/股,按 8%的年化收益率计 算其投资收益及确定回购价格。金智百业源同意 在陈启章按照《协议书》约定已向其支付的 570 万元股份回购款之外,陈启章及其指定方再以 13.87 元/股的价格回购金智百业源持有的中自环保全部股份,即陈启章回购金智百业源部分股份的回购价格实际为 15.00 元/股。

  仅仅过去一个月时间,2020 年 5~6 月,中自环保C 轮融资 14,000 万元及部分老股转让,融资价格为 21.95 元/股。

  针对两次股权转让价格差异如此之大,一位资深投行人士对《华声财报》表示,仅仅一个月,两次股权转让价格竟然相差高达46.33%,有点不合常理。且参与B 轮融资的银鞍岭英、博源新航、盈鞍众骅等,仅半年之隔就接受近60%的差价参与C 轮融资购买股份,中自环保是否存在破坏其他股东权益、达到低买高卖目的的“抽屉协议”?

  在问询回复函中,深交所也高度关注中自环保第一大股东与原第二大股东的股权转让之争。在多轮问询中反复提出质疑:实际控制人所持发行人股份存在仲裁且部分股份被质押尚未解除,是否构成“发行人实际控制人所持发行人股份权属清晰”发行条件的障碍?

  1、发行人向金智百业源提供《资产负债表(未经审计)》 (2019 年 12 月 31 日)、《利润表(未经审计)》(2019 年 12 月 31 日)的背景及原因,所提供财务数据中的总资产、净资产、净利润与审计数的差异情况及原因,是否存在向金智百业源隐瞒公司真实财务状况的情形;

  2、C 轮融资增 资价格确定时点晚于回购价格确定时点的外部证据,本次回购与 C 轮融资时间间 隔较短,但回购价格与 C 轮融资价格差异较大的原因;

  3、结合前述情形说明回购价格的确定是否为双方真实意思的表示,是否存在《民法典》第一百四十八条导致合同可撤销的情形;

  4、实际控制人所持发行人股份存在仲裁且部分股份被质押尚未解除,是否构成“发行人实际控制人所持发行人股份权属清晰”发行条件的障碍?

  一位资深律师对《华声财报》表示:《民法典》明确规定,可撤销合同包括基于重大误解、以欺诈手段实施、受第三人欺诈、胁迫等手段签下的合同。其中,第一百四十八条规定, 一方以欺诈手段,使对方在违背真实意思的情况下实施的民事法律行为,受欺诈方有权请求人民法院或者仲裁机构予以撤销。

  上述资深投行人士表示,目前尚未能从任何官方渠道知晓案件的最新进展,但中自环保第一大股东与原第二大股东的股权权属纠纷已经成为深交所上市委高度关注的重点,尤其是面对欺诈指控,事实究竟如何或将对公司的IPO进程带来巨大的影响。返回搜狐,查看更多

返回列表 本文标签: 环保

Copyright © 2002-2020 KOK体育官网 版权所有 Power by DedeCms 备案号:沪ICP备06023519号XML地图   HTML地图